华尔街生意业务员毕生感悟：能从股市赚钱的只有一种人！

华尔街有句名言：“一个好的操盘手是一个没有看法的操盘手。”这句话的意思是说：一个真正乐成的投资者在投资历程中不事先假定股市应该朝哪个偏向走，也就是不做预测，而是让股市告诉他股市会走到那边，他只是对股市的走势作出反映而已，他不必设法证明自己的看法是正确的。我们的结论是，你不必去解释股市已往的为什么，也不须要预测股市未来会是什么，可是你必须知道你现在该干什么！

投资市场的初段是勤奋和武艺，中段是智慧和心态，高段是人性和道德。明白洗尽杂念 心如止水 克服所有人性的弱点才算拿到了盈利的入场券，而登堂入室还必须到达道德的圆满。98%的人赔死在初段，1.9%的人拖死在中段，只有0.1%的人有幸进入高段。所以，着迷于武艺是很是危险的，即便明白控制心态也仍是前路漫漫。对此应当深思！

投资不外是一场关于如何权衡胜算的游戏，你所要做的是盘算每一笔生意业务的风险酬劳比，并判断这笔生意业务是否划算，然后投入你所能蒙受风险的资金。记着永远给自己留下下一次生意业务的时机。30%生意业务技术+30%风险控制与资金治理+30%纪律+10%运气=投机乐成。

投资者里能够理性思考 掌握正确思维方法论的人少少。可是要能够连续赢利，则还要有比思维方式还要多的工具。关注或许率事件，同时防范小概率事件所造成的大风险。

一套科学技术分析方法的背后有一定有着深刻的理论基础和哲学配景。找到了这套技术分析的源头，才气从本质上掌握这套技术，看清其全貌，明晰其优点和死点，这样在详细应用中，才气驾轻就熟，提高胜算，并不停的富厚和生长这套技术。

倚重预测，在世界观上是神秘主义的宿命论，在方法论上以偏概全的形而上学，在值博率（回报率）上是把盈利建设在绩效的概率上，在人的本能上迎合了偷懒和自大的天性。所以，对于预测的遮盖渲染，需要有敬鬼神而远之的态度。凡有天真绚丽，则需要慎之戒之。

要想在投资市场乐成，时时刻刻都需要用理性战胜天性，最大限度的消灭自我！这种自己收拾自己的斗争，要比和他人的斗争，难过多！太多的人喜欢在这个市场体现自我，这可是赚钱之大忌！其实任何一个行业做到较高的境界，都和丝毫的浪漫遐想没有任何关系。

投资是一场马拉松，而不是一场百米赛。在这场旷日持久的角逐中，看的不是谁跑的最快，而是看到底谁跑的最稳。

我们通常只是恒久的专注于一个我们所熟悉的品种，这样我们就能很快的熟悉这个品种并和这个品种形成某种水平的默契。使自己的心率能够和市场的颠簸相匹配，才气在生意业务中到达一种舒适、自然的境界。

投资是一种游戏，轻松、简朴和按部就班才气在竞争中到达盈利。如果你在天天的生意业务中都感应焦虑和恐慌，心神不定，那么肯定是你的生意业务方法和你的心率没有和这个品种形成共振，到达一种默契的境界，这样你就很难到达投资赢利的目的。

坚决根据系统操作，看着可以轻而易举能够赚到的钱却不去操作，这有悖于人性的贪婪。生意业务就是这样，在不停的和自己的人性作斗争中逐渐发展。只有你将原本不舒服的生意业务变得逐渐的自然流通，你才气够成为一名乐成的操盘手。

在股票市场里，风险是要自己负担，而赢利固然也是自己享受。如何享受赢利？如何负担风险？只在买卖之间。买进然后持有，似乎是赢利的不二秘诀。固然，买到下跌股或者是不涨股者除外。

买卖之间其实平淡无奇，买通电话或者鼠标一按就解决了，问题是决议做上面的行动之前，你的决议历程，恐怕不是平淡无奇的，它是你对公司基本面的相识，它包罗你对股价的预期，它固然也需要许多技术面的佐证，然后，在你认为最适当的时刻按下快门。

什么时候是最适当的时刻？不计算最低点，不计算最高点，重要的是安不宁静。可以防守的点，看得见就是宁静，看不见就是危险。不信，一样的砖头摆在地上和摆在悬崖边，你站在上面看看，这样你就知道什么叫做危险。

现在的盘，安不宁静？分线级数的下杀对短线客来说可能是重挫，分线级数的上涨也可能是喷出，可是对恒久投资的人来说呢，也不外是小小的涟漪。所以安不宁静完全在你的机制和你的认知。以本人的方法来看，短、中、长都还没有立刻的危险，可是要我买进，现在...还不够宁静。买卖之间真的很难拿捏吗，也未必，专心看图，时间到了它自然会告诉你。

◆ 彼得林区曾说，如果能找到预测上涨的线图，那我就能找到更多相同的线图，但他的生长却是往相反偏向。线图只是辅助工具，不是全部。说得甚是，如果线图就是全部，那股票就一点也欠好玩了。套进公式就可以了，不是吗？线图是人类生意业务该商品的心理状况、资金状况等等的累积。可是显现出来的是价钱、成交量、k线、种种指针，而在这些信息内里，决议你的行动的只有两个：买进或者卖出。

线图的右边是最迷人的；线图的左边是最清楚的。会涨的股票的条件都一样，可是一样条件的股票未必会涨。买卖之间，需要一点看图的实力，买卖之间，也需要一点运气。

◆ 有人说，如果每一波都让你抓对了，那股票有什么兴趣可言？好奇怪的一句话，我们操作股票不就是希望每一波都做对的偏向？不就是追求可以低买高卖的转折点吗？每一波都抓对有什么欠好？不是人生一大乐事吗？

其实，认真想起来，这句话并没有错。因为我们是人不是神，不行能每一个点位都抓对，十次内里掷中个七八次已经很不错?? 如果能够波波都对，包罗点位也都对，那么早就是超级豪富翁了，股市真的没什么好玩的。因为都在你的手掌心了嘛，还玩什么。

看对了，兴奋一下，看错了，检验一番。对对错错之间，如何让对的时候多赚一点，错的时候少亏一点，年终结算的时候，盈余多一点，也就对了，如果每年都能够盈余，那不就是对了吗？

回档是好事不是坏事，让有赢利的人跑一趟，让空手的人有时机买，不是皆大欢喜吗？过高回测颈线不是很正常吗？你是不是摩拳擦掌准备承接了呢？承接点还没到，请耐心等候，这是比忍功的时候。

◆ 能赚能守，才是赢家。一波上涨会缔造许多赢家，可是一个500点的回档，会让许多赢家变输家。差异在那里？真正的赢家知道要跑，假的赢家只会享受帐面上的利润，空欢喜而已。

◆ 底部让一点，头部让一点，中间多吃一点，操作就是这样。做股票：一、工具要单纯；二、想法要单纯。

◆ 短线操作靠等候，长线结构靠忍耐。

指数和个股的操作哪一个比力好？我想多头格式和盘整格式内里可能个股操作会比力吃香，因为我们有特此外寻找稳定赢利的选股方式，可以选择股票操作，而期指有如锁股操作，你只能在这唯一的商品上随着节奏走，遇到盘整或者关卡也只有干怒视的份了。可是在空头的时候，期指就比力吃香了，因为空头时买多必套，放空不易，期指的操作就比力简朴。

有些股票是买了就上，有些是要逐步结构等候发动，想要买到买了就上的股票，要等候回档的好时机，要买到长线牢固的股票，就要买了然后忍耐。有些股票恒久处于低档，这些股票早晚要发动的。

◆ 买进的方式有两种，逢低接，转强买。

◆ 能赚能守，才是赢家。大多数的投资人，只会做多，因此当股市上涨时，多数都能赚钱。可是赚钱也要守得住，才气成为赢家。赢利唯艰，守成不易啊！当一个多空循环，许多人会在下跌中吐出大部份赢利，甚至反胜为败的不在少数。如果只是入宝山却空手而回，或入宝山只得铜铁的，还算幸运；悲伤的是那些没有基本功夫，没有多空偏向感的人，在逢低摊平，逢回加码的错误操作计谋之下，只要碰上一次急杀，就黯然断头进场，连东山再起的资本都没有。因此，股市的赢家，并不是泛起在股市上涨之时有几多赢利，真正决胜负的是在股票下跌之中，股市十余年，我见过太多次“涨两千点没几个赚钱郎、跌五百点个个住套房”的多空循环残酷事实。因此，谁能够避开下跌，实现赢利，留住大部门的资金才是赢家。甚至在下跌中，能看准趋势，敢反手做空，在下跌中也赢利的，终将是其中妙手，最后的大赢家。

股市，大盘也好，个股也罢，经常超涨超跌，超涨时，虽然可以获得高额的利润，但股价一旦反转，没有适时的避开，也会让人剥掉好几层皮，好几年翻不了身。

股票到了高等，不知道要跑，到最后肯定是白忙一场，纸上富贵而已。做股票，卖点比买点重要。会买是徒弟，会卖才是师父。当危险泛起的时候，一定要卖。不管对错，先收回资金再说。停损也好，停利更棒，横竖留着青山在，不怕没柴烧；手中握有资金，就有主动权，就有反败为胜的时机。要确保利润，或抽回老本，最关键的做法就是要知道危险。当大盘由多头转为盘整，就可徐徐进场，不贪最后高挡，留一些给别人赚，同时也把风险留给别人，最慢也要在由盘整转成空头走势之时，全部退出。而个股，若股价在高挡，１８日均价走平时，股价若是有两次跌破６日均线，或许高点也不多了。该是进场休息的时候。能闪过下跌，才可确保赢利，成为赢家。

每次下跌，都是财富重分配的时机。而要掌握此时机，唯有能闪过大跌段的妙手，才有可能保留实力，才气在低档时，有能力大买，才气成为最后的大赢家。

◆ 回档就是找买点。多头回档就是买点加码？看到这两天这种跌法你真的敢买？还是夺门而出？人性如此，有时候，真的会让你买得手软，跌到你不敢买。会看18日线的知道18日线总有一定的支撑力道。k线就是路旁的路标，你可以忽略路标，也可以重视路标，只要不是飙过头之后才想到，刚刚明显有警告标示就好了。当市场的成交量抢抢滚的时候，往往也是主力大户最好偷溜的时机。

◆ 多空一线间，上涨就是看支撑。任何技术分析都是一种纪律统计。我们从大量股价运动现象中用统计的方法，总结出一些纪律，以此来资助自己判断价钱趋势的偏向是改变还是继续。可是大多数人却忽略了这个关键，转而把技术分析当成预测价钱会颠簸到某个详细位置的武器，而且在这条不归路上越走越远。

进入这个市场，就一定要学会独立思考，独立判断。上涨找支撑，下跌找压力，不要弄错这个趋势操作的大原则，操作功力肯定可以大幅提升。调整持股，已经转弱的要先调治，仍在强势的续留，随时保持进可攻退可守的弹性。太贪，欠好，太怕，也不必。低档区能买到，高等区能卖掉，人生一大乐事。罗股票下跌看压力，上涨看支撑，只要认得两种操作方法就可以轻轻松松赢利。多头回档找买点，空头反弹找卖点。现在的18日量价是多头格式，你该如何操作呢，到18日线转强，你买进去就对了。看图来期待、预测是可以，一厢情愿就太顽强，我们还是照着方法做比力妥当。多空总在一线间。高等大量总非福，黑k吞噬更是祸。

◆ 每小我私家都要有一套自己心中的操作法，不要人云亦云。心中有定见，才不会被别人拉着鼻子走。看看均线，大家往哪个偏向？短线向下了吗？中线向下了吗？都没有吧！所以不用太紧张，依法不依人。

◆ 历史的轨迹为何会重复？其实不是k线重复，而是操盘手没有换人。主角换了、场景换了，可是导演没有换手法，也就复制了相似的k线。

◆ 怎样赢利了却？当你满足的时候就可以走了。以操作来说，小我私家有小我私家的操作机制，很难说出优劣。只要合于你的操作循环和个性即可。简朴的方式是：你用什么方法进，就用什么方法出，当你买进的理由消失时，就是很好的进场时机。

◆ 盘会不会一直往上冲？会！可是总有回档的时候，与其在这里短线介入不如等回档后，泛起买点再进，总是比力宁静。只要未来回档不泛起暴跌，就又是我们发达的时刻了。涨多的回档，跌深的反弹，股市轮动的原理就是这样而已。

涨的时候不要看太好，跌的时候不要看太坏。保持几分乐观，也保持几分戒心，才气在股市长存久安。今天的金融跌了，你看坏了吗？今天的电子涨了，你看好了吗？明眼人看了就知道这是翘翘板的游戏，而且只要翘翘板的游戏开始，将是一段指数小空间的盘整盘，股票上就是各股体现了。主力企图心强的涨多一点，企图心不够的就晃来晃去，主力已经出货完毕的就是自由落体。

瞄准胜率大于70%的时机，有时候一个月脱手一次也很够了。等候，是一种艺术也是操盘手心田忍耐功夫的体现。

五天两次大量黑k都没事，却不保证下一次的大量黑k也是没事。当大家习惯没事，习惯回档就买，买了隔天就赚的时候，反而危险就在眼前。大火炒得正旺，大菜也一一的端出了台面，物超所值的股票却难寻，大盘另有活力，但剩下的可能只有小菜和甜点。

猎人不会看到飞鸟就举枪射击，他会把有限的子弹逐步瞄准，然后，一枪掷中。

◆ 金山银山，要钱自己搬。犯了错还好，但千万不要为了弥补这个错误，而再去犯一个更大的错误。太早卖出而空手的人，最容易犯的更大错误就是“看不顺眼去放空”，效果是增加了被套的时机。所以有时候“休息”是有须要的。

带头的浪先行 追随的浪后至。盘要先看大盘，再看类股，最后才挑个股，为什么呢？顺势而已吧，没有大盘作配景的涨升，总是连续不久的，庄家作浪就是要人跟进，如果都没有人跟进，最后买了一堆筹码要丢给谁呢？你只要知道庄家不是阿呆就好了。

没有大盘作配景的涨升，总是连续不久的，同样的，没有类股作配景的涨升，也是连续不久的，这是选浪和分辨好浪坏浪时，你先要知道的。

一个皮球落到地板会反弹，触及天花板会落下，支撑与压力就像地板和天花板一样，价钱会在这个区间跳动，箱型和支撑与压力是两个操作上的重要的观点，评估支撑与压力的强度，有助于判断趋势将连续或者反弹。

跌深会反弹，涨多会回档，这是股价的惯性，整理有时间整理和空间整理。这波下杀近千点，空间整理够快，接下来举行的是时间的整理，你可以好整以暇的买在认真竭尽之时，也可等候转强浪头泛起再进场，一切切合你的操作节奏和韵律兴奋就好。

开车到了平交道，你会看到一个警示牌，写着“停、看、听”，从巷子出来，你也会自重的减速，看看有无来车，这是很平常的交通规则，却使驾驶人有了自动反映这是路感。换成股市的术语叫做盘感吧。

股市，也是如此，当情势看好时，大家一直往上看，愈看愈高，却未注意关卡已到，必须“停、看、听”一番。当下跌了几天，就一路往下看，愈喊愈低，却没注意指针已在低档，再跌有限。

知道如何等候，才是股市乐成的秘诀，“未赢先想输”是我们祖先留下的高度智能，胜者会先思量风险而不是利润，看得懂时才进场。在关卡或有回档征兆之时，买股票不是被电到就是被套，不管大套还是小套，股价一跌，就只有等解套了，有许多人买股票是在等解套，一旦解套了，又会去买另一档，效果又是要等解套，一年中操作都是在等解套，实在辛苦，做股票，一点兴趣也没有。高等没卖，股价一跌，又把赢利还了回去，如此入宝山空手而回，或入宝山只得铜铁的触目皆是。想想看，你是不是这种投资人？

看得懂的时候就进场，看不懂的时候就张望，张望也是一种计谋。怕的是张望到最后忍不住了，勇敢的跳进去，效果却接到了庄家丢出来的筹码。

还没有一套让你有信心的操作模式，你预设了太多的态度，阻碍了在买点泛起时没有勇气进场，卖点泛起时也没有勇气进场，错过好的买卖点后心理挣扎，要不要收支场，这两点其实是散户之所以为散户的通病，改善之道唯有定法、放心而已，定法，为自己找到一种牢固的执行方法；放心，看到方法中的买卖点泛起，连忙闭着眼睛执行。

完整的技术生意业务计谋分析图

资金治理——酬劳/风险比与获胜率

1，酬劳/风险比与获胜率

酬劳/风险比是预期回报与未来风险的比值。假设在某段时间内某股即将上涨的空间是2元，而可能下跌的空间是0.5元，那么酬劳/风险比就是4：1，酬劳/风险比是一个普通生意业务者从来不去思量的问题，但却是职业生意业务者每次进场之前都必须深思的问题。因为资金是有限的，而时机是无穷的，只有专注于大时机，集中资金打扑灭战，才有获取大利润的可能性。

获胜率则是买入股票后在某一段时间内最终赢利的可能性，即未来是赢利卖出而不是亏损卖出的概率是几多。

可见，只要生意业务者能在十次生意业务中赢得三次，即可小有盈利（这里均没有思量复利和生意业务成本的问题）；而如果生意业务者能在行情的酬劳/风险比为4：1时入场，那么只要在十次生意业务中赢得两次，即可委曲保住本金。十局实现三胜或两胜，这种胜率对于一名职业选手而言，显然很容易到达，但关键是其入场时的酬劳/风险比要能到达3：1或4：1，否则，就要增加对获胜率的追求了。

酬劳/风险比是生意业务者入场时首先要关注的问题，但这是一个上涨空间和下跌空间的丈量问题，是一个静态的问题，只需通过丈量股价未来阻力区间和支撑区间即可获得谜底。高酬劳/风险比的时机看起来许多，但个股行情会不会如期启动则往往限制了生意业务者的介入时机。一般来说，个股会不会启动、启动的能量有多大、市场是否配合等问题，是属于获胜率的问题。也就是说，生意业务者若想在生意业务中赢利，一是要思量个股的酬劳/风险比问题，二是要思量该股的获胜率问题，只有高启动概率、高酬劳/x险比的个股才值得介入。但遗憾的是，生意业务者很难找到两者都很高的入场时机，在熊市里就更是如此。

生意业务者无法等候完美的生意业务时机，却不即是不能生意业务。在掌握酬劳/风险比和获胜率两者关系的基础上，生意业务者仍有较大的出击时机。一般来说，在能确定酬劳/风险比的情况下，生意业务保本时所需的获胜率=1：（酬劳/风险比的分子及分母之和）x100%。好比：某生意业务者计划买入一只股票，经由周密分析后，预计其买入价为10元。止损价为9.7元（亏损0.3元），止盈价为11.2元（盈利1.2元），那么其预测的酬劳/风险比为1.2：0.3-4：1，所需获胜率=1：（4+1）x100%-20%，即在不盘算生意业务成本的情况下，生意业务者只需要20%的胜率就可以保住本金。与此类推，保本时的酬劳/风险比与所需获胜率的关系见下表：

可见，若想生意业务取得乐成，在股票的酬劳/风险比越小时，对获胜率的要求就越高；而当股票的酬劳/风险比越大时，则对获胜率的要求就可以低一些。可是，仅仅从获胜率的角度来说，生意业务者必须恒久进入获胜率凌驾50%的生意业务中，才气在市场中生存下来，因为你每次预测的酬劳/风险比往往只是一幅静态的画面，它的真实性具有很大的不确定因素。如果你不能经常抓住50%以上的获胜率的股票，那么任何资金治理方法或部位治理计谋都将爱莫能助，这跟前面讲到过的专业赌徒的赢利计谋是同样的原理。

总体来说，生意业务者恒久赢利的关键是能正确评估出个股的酬劳/风险比和获胜率。这里的酬劳，不是指生意业务者能预测到的个股最高目的收益，而是在正常情况下个股可能到达的合理价位目的；这里的风险，是指生意业务者能够蒙受的最大亏损额度，一旦亏损到达这个额度，生意业务者就必须出局；这里的获胜率，是一个极富个性的履历判断问题，它需要生意业务者对个股生长趋势的正确认知和准确判断。

2，获胜率和酬劳/风险比与入市资金的关系

在酬劳/风险比牢固的情况下，是不是在获胜率越高的行情上投入的资金越多，其投资回报就越高呢？有研究者在恒久获胜率划分为63%、60%，57%且酬劳/风险比恒定的基础上，以电脑随机的方式举行了100次模拟生意业务，在不盘算生意业务成本的情况下，得出了下述效果：

可见，在恒久获胜率为63%的情况下，资金收益的增长倍数似乎一直随着入市资金的增加而增大；可是当入市资金到达了30%的比例时，资金收益的递增速度开始变慢；而当入市资金到达了40%的比例时，资金收益则开始大幅递减，为什么会泛起这样的现象呢？这因为在大资金上所发生的小概率损失会大大影响总资金的收益率，这一点尤其应被大资金生意业务者关注。

在高胜率和高酬劳/风险比恒定的情况下，入市资金并非和投资收益保持正比的关系，这是一个绝大部门生意业务者都不知道的问题，那些以为胜算大就加大投入的生意业务者，纵然吃过许多亏，也往往不会知道真正的原因在那里。纵然他们知道要使自己的年度投资回报率保持为正数，但在实际的操作历程中，他们却往往因为不懂模拟生意业务而使生意业务历程与期望效果南辕北辙。在此，资金治理的价值越揭晓现得突出。许多生意业务者崇尚实战而忽视理论，事实上，当这些生意业务者决议入市的时候，往往就注定了其失败的历史，这就是其忽视理论研究和理性分析的价格。

由上述表中效果及其推论可知，当恒久获胜率较小时（好比55%左右），最佳入市资金为总资金的10%左右；当恒久获胜率较大时（好比60%左右），最佳入市资金为总资金的20%左右；当恒久获胜率更大时（好比65%左右），最佳入市资金为总资金的30%左右；当恒久获胜率为75%时，最佳入市资金是不是为总资金的50%左右呢？建议生意业务者自行磨练。

上面叙述了恒久获胜率与入市资金的关系，那么酬劳/风险比与入市资金是不是也有类似的关系呢？谜底是肯定的。外洋大量的统计效果讲明，对于牢固胜率为50%而酬劳/风险比差别的生意业务行为，都市有一个最佳的入市资金比例。见下表：

可见，如果生意业务者对每次进场的胜率掌握都能到达100%，那么每次满仓操作将是明智的选择；但如果生意业务者认可自己也会有失误时，那么就该审慎地控制入市资金的比例了。从理性和合理的角度来说，最高的进场胜率不会凌驾80%，而最大的酬劳/风险比也不会凌驾7：1，所以，最佳的入市资金比例应介于10%~50%之间，且入市资金比例可随着获胜率或酬劳/风险比的逐步增大而相应提高，但最高不应凌驾总资金的50%-这与前面建议生意业务者自行磨练的推测效果也是相吻合的。

有些生意业务者在明白上述知识后，往往会继续深入研究，并在生意业务历程中去实践这些研究。但在实践的历程中需要注意，我们对胜率和酬劳/风险比的判断都是一些主观的看法，具有很大的不确定性和失误率，因而上述结论往往很难被正确应用，而10%~50%的资金投入比例才是值得生意业务者重点关注的部门。即：最好将你在个股上的资金投入比例控制在30%以内，这也是疏散投资以获取久远盈利的要求。

3，高胜率与高乐成率之间的关系

许多人以为乐成的生意业务需要有很准确的预测水平或很高的获胜率，因而穷尽所有去研究那些不行知也不行控的市场行情，却反而忽视了自己能够控制的生意业务节奏和资金治理，导致“小赚大赔”或“大赚大赔”的现象此起彼伏，并最终陷入亏损的泥潭。所以这里需要再次重申：高胜率虽然很重要，但它不决议成败，决议成败的是你的做法。正如外洋一名资深生意业务者所言：“我不想让你以为我是神，也不想说我下单时不会紧张。每个月我检验的不是看对或看错频频行情，我在意的只是赚的那笔赚了几多、赔的那笔赔了几多，这是我可以控制的，至于行情涨跌等，我无能为力。"索罗斯也曾说过：看对看错并不重要，重要的是，看对时你赚了几多，看错时你赔了几多。所以，只要问问生意业务者在他生意业务中的每笔最大利润是几多，每笔最大亏损是几多，就能知道他是股市赢家还是输家。

一些生意业务者没有在高胜率上下功夫，却在高乐成率上花了许多时间。对于绝大多数技术型生意业务者而言，这又是一个误区，一般来说，业余生意业务者容易泛起“大赚大赔的现象，并往往因为单笔损失庞大而走向破产；而职业生意业务者却容易泛起“小赚大赔”的现象，并往往受限于高乐成率的陷阱之中。要知道，在商品期货市场里，专业人士的生意业务乐成率只有35%，而股市赢家的乐成率也不凌驾40%，好比，将400美元酿成了两亿美元的美国生意业务大师丹尼斯曾经说过：在我的生意业务中，95%的利润来自于5%的生意业务；美国期货角逐常胜冠军舒华兹也曾说过：在一年的250个生意业务日中，我200个生意业务日里是小亏小盈的，但在其他50个生意业务日中我却获取了大利-可见，高胜率是生意业务者入场的前提，但高乐成率却是可遇而不行求的，追求每笔生意业务的赢利水平比追求高乐成率更为重要，这就如同在店面运营中抓单个客户的消费水平比抓客户惠顾率更为重要一样。

4.三位一体的盈利思量

综上所述，生意业务者为了获取久远的盈利，必须举行“三位一体”的思量：其一，寻找高胜率的时机。这需要生意业务者有良好的分析功底和富厚的市场履历，但最重要的是耐心等候，等候比分析更重要，好的生意业务时机从来不是分析出来的，而是等出来的。许多生意业务者之所以频频亏损，其实自己也知道原因，那就是每次没有等到较有掌握的时机即慌忙入场。严格来说，高胜率的时机都不会很确定，往往是生意业务者一厢情愿的看法；而纵然是有90%的获胜率，如果行情偏偏走到了剩下的10%的概率里，亏损也一样会发生，而且此时的亏损往往会更大，因为生意业务者会凭据高胜率来加大投入资金的比例。所以，寻找高胜率的时机虽然很重要，但生意业务者也不要过于指望高胜率，并据此盲目加大资金的投入。

其二，寻找大回报的时机。对于短线生意业务来说，酬劳/风险比须到达2：1时才值得生意业务者进场；但对于长线生意业务来说，酬劳/风险必须到达4：1时才值得生意业务者进场这样的时机一般不难寻找，但问题是既然找到了大回报的时机，也预推测了后期的盈利空间，生意业务者就要能忍住小亏损和小盈利，耐心地等到大盈利的到来，要知道，用多次小亏损换一次富足的盈利，不仅是生意业务者必须具备的履历，也是世界级生意业务大师的乐成之道。只管生意业务大师都很是看重高胜率这个条件，但他们的生意业务乐成率却往往不会高于50%，这是他们极其看重止损同时敢于在看准的时机上举行加仓的效果 所以，对于短线生意业务者而言，需要提高自己的生意业务乐成率；而对于中、长线生意业务者而言，则需要适应“用丢掉高乐成率的价格来换取大回报”的盈利模式。

其三，合理加大资金投入。重仓出击最有信心的品种和重仓出击最有信心的点位，是生意业务者使利润最大化的一定措施。不加大资金投入力度，不集中持有优势股票，生意业务者就难以真正实现以多次小亏损换一次富足盈利的战术。但生意业务者也不要过于确信自己的判断，因为纵然是90%的获胜率，也不能保证你一定就会赢利；而这样的高概率，恰恰是诱使你加重投入的陷阱，是使你最终翻船的“阴沟”。合理的方法是将个股的资金投入比例控制在10%~50%之间，纵然在该股上泛起了重大的投资亏损，你也有时机重新入市博弈。

总体来说，生意业务者想要在市场中连续赢利，就必须建设三位一体的生意业务体系：

技术分析体系——这是生意业务工具和生意业务时机的预测系统，着重于研究买卖什么和何时买卖的问题。它包罗对大盘的分析、对个股股质的分析、对个股技术面的分析、对个股主力的分析等。在这里，最重要的是客观、全面的相识市场。

生意业务行为体系——这是对生意业务者整个生意业务行为举行治理的系统，着重于研究如何能够更好地实施买卖的问题。包罗生意业务者的心理控制、生意业务计谋的实施、生意业务规则的执行等等。在这里，最重要的是坚持整体性和一贯性的原则。

资金治理体系——这是对资金宁静性和增值历程举行治理的系统，着重于研究买卖几多的问题。这涉及到资金每次收支的比例巨细，以及对风险的控制和对盈利的掩护等问题。在这里，最重要的是坚持合理和审慎的原则。

生意业务者都必须具备一个能力，但这个能力是大部门普通的世人不具备的，叫自省能力，就是自我反省。通常乐成的人他一定有这样的一个特征，他会自我反省，每次在自我反省以后会吸取教训。如果他吸取了教训，市场就会给他奖励，会赚钱。他赚到钱以后，他就会不停强化他的自省能力。

所以每小我私家一定要学会在夜深人静的时候，跟坐在劈面的谁人人对话，谁人人是谁呢？是真实的自我，是你的心田。你要自言自语，不要认为人家会说你是疯子。你要发自心田的问问题，然后让谁人真实的自我来老实地回覆，这就是自己。这个世界上太多的人是没有这种能力的。他没有自省的能力，亏了钱只会怪市场，怪庄家，怪某个突然的政策，怪外盘，怪某小我私家瞎给我意见，原来我都赚钱的，效果他们让我亏了。

可是真正优秀的生意业务员谁都不会怪，他只会反省自己，是不是我做错了？我做错了什么？这个能力是必须要具备的。如果你不具备，你就不行能乐成。

生意业务的历程，除了是修炼的历程，它也是一个借术悟道的历程。我刚刚说的系统，什么叫系统？其实它就是术，这个工具很是重要。没有这个工具你在市场内里赚不到钱，你不行能乐成。可是有些人可能就止于术，因为他没有开悟，他有很高的术，很好的系统，他能赚到钱，可是他就止于术。我以为止于术也没什么欠好。

有的人以为我不需要悟道，我现在也很开心，很快乐，固然悟道就上升到一个更高的境界了。所有用系统做生意业务的人，他都属于有为之法，有为之法就是系统这些工具。我们普通的人是靠执法来约束我们的行为，生意业务中也是一样的，用系统来约束我们的行为，这叫有为之法。

无为之法是什么呢？如果我们假设这个世界上没有执法了，我预计很多多少人要去打砸抢。可是那些得道的高人、高僧，那些学佛的人，有没有执法对他而言是没有用的，他无所谓。没有执法他也是做个好人，他也绝对不会去打砸抢，这就是普通人和得道之人的区别。

生意业务也是一样，生意业务妙手都是用系统来约束自己的行为，可是更高境界的人他不需要了。孔子说从心所欲，不逾矩。从心所欲谁都愿意做，根据自己的心田，说白了就是想做什么就做什么，可是后面另有三个字，不逾矩！你想干什么就干什么，但不能杀人纵火啊对差池？所以要做到从心所欲，不逾矩，关键是不逾矩就难了。所以孔子这句话前面另有两个字叫“七十”，只有七十岁的时候你才气做到从心所欲，不逾矩。因为70岁的时候，你已经把人生的酸甜苦辣都尝遍了，你看透了、看淡了。那么这种工具在生意业务内里就是悟道的历程，借术悟道。你在生意业务内里已经把所有的酸甜苦辣都吃尽了，这时你已经把许多工具看淡、看明确了。

我们说悟道其实就是开悟了，悟什么呢？悟你想要悟的工具，悟你能悟到的工具，每小我私家能悟到的工具是纷歧样的，因为这个术纷歧样，所以这个历程是一个借术悟道的历程。你如果悟到了道，还要以道来御术，你再好的理论不能赚钱有什么用呢。所以你最后还是要经由实践来磨练，一旦实践磨练了这是一个证道的历程就是磨练，一旦磨练了，你会深信不疑，你会相信它，于是它会酿成你真正的工具，会融入到你的血液内里，它就会成为一种本能。这种本能就是我们说的发展。

一小我私家无论在这个市场内里曾经何等的乐成，也不管你在这个市场内里有十年二十年的履历，我们面临的生意业务市场，永远都是天天要面临新的挑战，所以索罗斯有句话，面临市场天天都如履薄冰，这说明我们要畏惧市场。

从生意业务系统的正确率来看，系统大部门时间都处于走向低谷的趋势，但赢利与系统正确率没有太大的关系，尤其是在遇到系统低潮期的时候，许多人不是选择了放弃，就是早已经由于满仓或重仓而被资金打穿了。而生意业务思想正确与否也不是太过重要，纵然你明确正确的生意业务思想，但真正能做到知行合一，并一生坚持去执行的人，却寥若晨星，所以做到比明确重要百倍。

没有体现最好的系统，只有适合你自己的系统，你是否真正相识你自己的性格，你的性格是否适合做期货，固然，是否适合，开始谁都不清楚，只有在不停和期货的争斗中，不停去发现自己的性格，去视察自己是否和生意业务能够融合，如果无法融合，则纵然拥有赢利的生意业务系统，也将因为你自身性格原因而造成难以想象的亏损。当一小我私家寻觅体现最好的系统时，说明心中已经充满了无限的贪婪，但贪婪往往最终因为难以实现当初的想法而变得恐惧，进而迷惘疑惑。

没有什么事情是可以忏悔的，如果不是心甘情愿，那么这一生就糊糊涂涂得已往吗？或者是到了最后都不知道这一生到底在追求什么，如果无法真正相识自己，那么纵然再努力，刻意再大，毅力再强，或许也将是徒劳的。但天下无难事，只怕有心人。如果一小我私家的毅力足够坚定，那么纵然是千斤铁棒，终究也能被磨成细针。一旦真正选择了，岂论最终成败，都不要再有任何忏悔。哪怕是个错误，也要错的明显白白。

如果说生命的延续在于子女，那么灵魂的延续就在于思想。没有思想的生命，就如没有绿叶烘托的树枝一样，单调乏味，了无生趣。对于真正的生意业务者来说，期货也不外是工具而已。期货市场无新手内行之分，只有赢家和输家，往往许多时候所谓的内行比新手输得更为凄惨。而系统的测试不是很关键，相反纵然测试无数次，模拟赢利千百倍，或许也是无实际意义的，因为模拟和实战存在着天壤之别。也许模拟时，你可以做到心静如水；但实战时，任何微小的颠簸都足以让你贪婪成性，恐惧万分。

许多时候，能够传世的思想及精神未必在今世获得认同和明白，但随着时间的推移，历史将会铭刻下这一切，尔后人也将会把我现在写下的许多语录奉为期货生意业务及人生思想的经范例本。人之思想取之自然，当以还之自然，纵然生意业务百年，我也和所有人一样，只是一介伧夫俗人。

一小我私家想轻松简朴的过一生，也不是那么容易的。因为简朴的背后，要做到，真的不是那么简朴。只有心中真正放下，才气有所获得，因为放下自己就是一种获得。人生是相当短暂的，只有学之一生，悟之一生，或许才气无悔一生。只要是人，都存在弱点，只是或多或少而已，纵然是圣贤，也有七情六欲，更况且大千世界的芸芸众生。不到一定层阶，做到心无旁骛的修身养性谈何容易，因为世俗的纠葛或许会时常对你发生骚动，修一时易，修一生难。生命就如落叶终有归根时，就如春水终将顺东流。